Лекции по избранным вопросам классических финансовых моделей, Бухвалов А.В., Дорофеев Е.А., Окулов В.Л., 2010

Лекции по избранным вопросам классических финансовых моделей, Бухвалов А.В., Дорофеев Е.А., Окулов В.Л., 2010.

Данное учебное пособие продвинутого уровня посвящено ряду классических моделей теории финансов — модели эффективности рынка, модели ценообразования на капитальные активы (САРМ) как в исходной, гак и в обобщенной формулировке, приложению моделей ценообразования на опционы к финансовым рынкам, модели ценности под риском (VaR), моделированию поведения стратегических инвесторов. Центральным моментом является не просто рассмотрение общей теории, а демонстрация того, как с ее помощью можно решать конкретные задачи и анализировать конкретные ситуации. Во-первых, показывается, как соответствующие модели надо модифицировать и развивать для решения конкретных задач. Во-вторых, результаты доводятся до детальных расчетов, причем на данных российского рынка. Оба указанных умения относятся к специфике работы финансового аналитика высокого класса. Издание может использоваться в качестве учебного пособия в аспирантуре и магистратуре, на программах МВА и ЕМВА финансового профиля, а также для самообразования специалистами финансового рынка и сотрудниками отделов инвестиций компаний и банков.

Лекции по избранным вопросам классических финансовых моделей, Бухвалов А.В., Дорофеев Е.А., Окулов В.Л., 2010



1. Эффективность рынка государственных ценных бумаг и анализ кривых доходности.

Рынок долговых ценных бумаг, выпускаемых государством, играет, с одной стороны, важнейшую макроэкономическую (регулятивную) роль, а с другой является объектом спекулятивной деятельности многочисленных инвесторов. В государстве с федеральным политическим устройством к государственным ценным бумагам относят ценные бумаги, выпускаемые как федеральным правительством, так и правительствами субъектов федерации. Правительство осуществляет с их помощью заимствование на внутреннем рынке (но при открытости экономики к этому рынку допускаются и иностранные инвесторы), позволяющее решать краткосрочные проблемы бюджета, регулирует количество денег в обращении, обменные курсы валют и т. п. Инвесторы же получают возможность вложить свободные денежные средства в ценные бумаги не с самой высокой доходностью, но и с невысоким риском дефолта. Центральные банки и министерства финансов всех стран являются регуляторами этого рынка, который во всех развитых странах представляет собой один из крупнейших сегментов финансового рынка. Важностью проблематики объясняется огромное количество теоретических и прикладных исследований по ценообразованию и рискам на данном рынке.

Содержание.

Предисловие редактора
1. Эффективность рынка государственных ценных бумаг и анализ кривых доходности
2. Модель САРМ как модель общего рыночного равновесия
3. Эмпирическая проверка модели САРМ
4. Варианты классической модели САРМ
5. Рыночные спреды и моменты входа на рынок фондовых активов
6. Облигации с плавающим купоном: принципы ценообразования
7. Влияние мониторинга инвестиций со стороны крупного собственника
8. Методология вычисления ценности под риском VaR
Статистические дополнения
Словарь терминов
Литература



Бесплатно скачать электронную книгу в удобном формате, смотреть и читать:
Скачать книгу Лекции по избранным вопросам классических финансовых моделей, Бухвалов А.В., Дорофеев Е.А., Окулов В.Л., 2010 - fileskachat.com, быстрое и бесплатное скачивание.

Скачать pdf
Ниже можно купить эту книгу по лучшей цене со скидкой с доставкой по всей России.Купить эту книгу



Скачать - pdf - Яндекс.Диск.
Дата публикации:





Теги: :: :: :: ::


Следующие учебники и книги:
Предыдущие статьи:


 


 

Книги, учебники, обучение по разделам




Не нашёл? Найди:





2021-09-19 08:58:08